Ormat Technologies, Inc. 宣布升級版定價為375 美元

內華達州里諾市，2022 年6 月22 日(GLOBE NEWSWIRE) — Ormat Technologies, Inc.（紐約證券交易所代碼：ORA）（“公司”或“Ormat”）今天宣布，它對本金總額為3.75 億美元的大型私募發行定價2027 年到期的2.50% 綠色可轉換優先票據（“票據”）。根據經修訂的1933 年證券法（“證券法”）第144A 條，票據將​​僅出售給被合理認為是合格機構買家的人。公司還向初始購買者授予了在自票據首次發行之日（包括該日）開始的13 天內購買最多5625 萬美元總本金的票據的選擇權。此次出售預計將於2022 年6 月27 日完成，前提是滿足完成條件。

票據將為本公司的無抵押高級債務。除非提前轉換、贖回或回購，否則票據將於2027 年7 月15 日到期。從2023 年1 月15 日開始，票據將以每年2.50% 的利率累積利息，並將於每年1 月15 日和7 月15 日每半年支付一次。

持有人可以選擇在2027 年1 月15 日之前的營業日收市前，僅在某些情況下和某些時期內，以及此後的任何時間，直到2027 年1 月15 日收市緊接到期日前的第二個預定交易日。票據的初始轉換率為每1,000 美元本金的11.0776 股公司普通股（相當於公司普通股每股約90.27 美元的初始轉換價格）。票據的初始轉換價格較公司普通股於2022 年6 月22 日在紐約證券交易所的最後報告銷售價格溢價約30%。轉換後，公司將支付現金至本金總額就剩餘部分，公司選擇將轉換並支付或交付現金、公司普通股或現金和公司普通股股份的組合（視情況而定）的票據金額，公司的轉換義務超過被轉換票據的本金總額（如有）。公司可選擇在2025 年7 月21 日前贖回票據。在2025 年7 月21 日或之後以及緊接到期日之前的第41 個預定交易日或之前，公司可選擇在以下情況下贖回票據在任何連續30 個交易日期間（包括該等交易的最後一個交易日），公司普通股的最後報告售價至少為當時有效至少20 個交易日（無論是否連續）的轉換價格的130%期）截至本公司發出贖回通知之日前一個交易日（含），贖回價格等於待贖回票據本金的100%，加上應計和未付利息，但不包括：贖回日期。

公司估計，在扣除初始購買者折扣和發行費用後，出售票據的淨收益將約為3.649 億美元（如果初始購買者行使其全部購買額外票據的選擇權，則約為419.7 美元）。公司預計將(1) 使用本次發行的約1800 萬美元淨收益，以每股69.44 美元的價格在私下協商交易中回購本次發行的普通股，這是最後一次報告的價格該普通股於2022 年6 月22 日在紐約證券交易所的銷售價格，(2) 本次發行的淨收益中約2130 萬美元（或如果初始購買者行使其全部購買額外票據的選擇權，則約為2450 萬美元）支付上限認購交易的成本（如下所述），(3) 約2.219 億美元，用於為先前宣布的第3 輪債券的預付、應計和未付利息以及全額付款提供資金，以及(4)其餘用於一般公司用途。公司擬根據公司的綠色金融框架，將相當於本次發行所得款項淨額的金額全部或部分用於為一個或多個符合條件的綠色項目提供融資和/或再融資。除發售所得款項外，公司可使用其信貸額度下的經營現金或借款來進行此類分配。

就票據的定價而言，本公司已與一名或多名初始購買者或其關聯公司和/或其他金融機構（“期權交易對手”）進行了私下協商的上限看漲交易。有上限的認購交易一般預計會減少任何轉換票據後對公司普通股的潛在稀釋和/或抵消公司需要支付的超過轉換票據本金的任何現金支付（視情況而定）是，這種減少和/或抵消的上限最初約為107.63 美元（這比2022 年6 月22 日公司普通股在紐約證券交易所最後報告的銷售價格溢價55%）和根據上限看漲交易的條款進行某些調整。如果初始購買者行使其購買額外票據的選擇權，公司打算與期權交易對手進行額外的上限看漲交易。

公司預計，在建立其對上限看漲交易的初始對沖時，期權交易對手或其各自的關聯公司將就公司普通股和/或購買公司普通股同時進行各種衍生交易或在票據定價後不久，包括與或來自票據的某些投資者（視情況而定）。此外，期權交易對手或其各自的關聯方可以通過簽訂或平倉有關公司普通股的各種衍生品和/或在二級市場交易中購買或出售公司普通股或公司其他證券來修改其對沖頭寸票據的定價和票據到期之前（並且很可能在票據到期日之前的第41 個預定交易日開始的40 個交易日期間這樣做，或者在公司行使的範圍內）在票據的任何回購、贖回或轉換之後的上限認購交易下的相關選擇）。

上述股票回購以及期權交易對手或其各自關聯方的行動可能會增加（或減少任何下跌幅度）公司普通股或票據的市場價格，這可能會影響票據持有人轉換債券的能力票據，如果活動發生在與票據轉換相關的任何觀察期內，它可能會影響普通股的數量（如果有的話），以及票據持有人在票據轉換時將收到的對價的價值。

根據《證券法》第144A 條，票據僅提供給被合理認為是合格機構買家的人士。票據的要約和出售以及在票據轉換後可發行的公司普通股股份（如有）尚未且將不會根據《證券法》或任何其他司法管轄區的證券法進行登記，以及除非如此註冊，否則不得在美國提供或銷售，除非根據此類註冊要求的適用豁免。

本新聞稿既不是出售要約，也不是要約購買票據或在票據轉換後可發行的公司普通股（如有），也不會在任何司法管轄區進行任何要約、招攬或出售該等要約、招攬或出售是非法的。

關於ORMAT 技術

Ormat Technologies, Inc. 擁有超過5 年的經驗，是一家領先的地熱公司，也是唯一一家從事地熱和回收能源發電(“REG”) 的垂直整合公司，並製定了加速儲能市場長期增長的強有力計劃並確立在美國儲能市場的領先地位。該公司擁有、經營、設計、製造和銷售主要基於Ormat Energy Converter 的地熱和REG 發電廠- 一種將低溫、中溫和高溫熱能轉化為電能的發電機組。該公司設計、製造和建造了目前擁有或已為全球公用事業和開發商安裝的發電廠，總容量約為3,200 兆瓦。此外，Ormat 正在將其業務擴展到儲能服務、太陽能光伏(PV) 和太陽能光伏加儲能。 Ormat 目前的總發電量為1.1 吉瓦，其中1,025 兆瓦的地熱和太陽能發電組合分佈在美國、肯尼亞、危地馬拉、印度尼西亞、洪都拉斯和瓜德羅普，以及位於美國的88 兆瓦儲能組合

ORMAT 的安全港口聲明

本新聞稿中提供的信息可能包含與當前預期、估計、預測和預測未來事件相關的陳述，這些陳述屬於1995 年《私人證券訴訟改革法案》中定義的“前瞻性陳述”。除歷史陳述外的所有陳述本新聞稿中包含的事實，涉及公司預期或預計將或可能在未來發生的活動、事件或發展，包括上限認購交易的影響、我們對年收入、費用和償債的預測等事項關於我們的債務證券、未來資本支出、業務戰略、競爭優勢、目標、發電資產的發展或運營、市場和行業發展以及我們的業務和運營增長的覆蓋範圍均為前瞻性陳述。在本新聞稿中使用時，“可能”、“將”、“可以”、“應該”、“預期”、“計劃”、“預期”、“相信”、“估計”、“預測”、“項目”、“潛在”或“考慮”或這些術語或其他類似術語的否定詞旨在識別前瞻性陳述，儘管並非所有前瞻性陳述都包含此類詞語或表達。這些前瞻性陳述通常與Ormat 對未來運營的計劃、目標和預期相關，並基於其管理層對未來結果或趨勢的當前估計和預測。儘管公司認為這些前瞻性陳述中反映或建議的計劃和目標是合理的，但公司可能無法實現這些計劃或目標。由於某些風險和不確定性以及“風險因素”中描述的其他風險，實際的未來結果可能與預測的結果存在重大差異，如Ormat 於2022 年2 月25 日，以及Ormat 隨後不時向SEC 提交的10-Q 表格季度報告和10-K 表格年度報告。

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