自5 月10 日以來，比特幣 (比特幣) 圖表顯示了相對狹窄的價格變動範圍，並且該加密貨幣多次未能突破32,000 美元的阻力位。
波動的交易部分反映了股市的不確定性，因為同期標準普爾500 指數在3,900 點至4,180 點之間波動。一方面，歐元區經濟增長，國內生產總值同比增長5.1%。另一方面，通貨膨脹率繼續飆升，在英國達到9%。
進一步增加了比特幣的波動性是 數字資產監管框架提案 6 月7 日向美國參議院提交。這份長達69 頁的兩黨法案得到了懷俄明州參議員Cynthia Lummis 和紐約參議員Kirsten Gillibrand 的支持，它解決了CFTC 對適用數字資產現貨市場的權威。
6月3日，韓國金融監督院（FSS） 開始查詢157 支付網關服務 與數字資產一起工作。此前，5月24日，韓國官員 對道權展開調查，泰拉事件中的主要人物。
美國證券交易委員會（SEC）也發布了 針對幣安控股的調查 6 月6 日。 Binance 是全球交易量最大的加密貨幣交易所，SEC 正在評估BNB 代幣首次發行是否違反證券規則。
6月6日，提供自主數字資產退休和養老金賬戶的平台IRA金融信託， 對Gemini 加密貨幣交易所提起訴訟 並聲稱2 月8 日的違規行為導致Gemini 託管的客戶賬戶中的加密資產損失了3600 萬美元。
讓我們看一下比特幣的期貨數據，以了解專業交易者的定位，包括鯨魚和做市商。
衍生品指標反映投資者的悲觀預期
交易者應分析比特幣期貨市場數據，以了解專業交易者的定位。季度合約是經驗豐富的交易者的首選工具，以避免永續期貨的波動資金利率。
基差指標衡量長期期貨合約與當前現貨市場水平之間的差異。比特幣期貨年化溢價應該在5% 到10% 之間，以補償交易者在合約到期前“鎖定”兩到三個月的資金。
自4 月12 日以來，比特幣的期貨溢價一直低於4%，這是看跌市場的典型讀數。更令人擔憂的是，這些專業交易員上一次看漲是在六個月前，當時該指標超過了10% 的門檻。
為了排除期貨工具特有的外部性，交易者還必須分析比特幣期權市場。 25% 的delta 偏斜表明比特幣做市商和套利部門何時為上行或下行保護過度收費。
在牛市期間，期權投資者給予價格上漲的可能性更高，導致傾斜指標低於負12%。另一方面，熊市的普遍恐慌會導致12% 或更高的正偏斜。
6 月1 日至7 日期間，30 天的delta 偏差在12.5% 至23% 之間，這表明期權交易者正在定價看跌走勢的可能性更高。儘管如此，與前幾週相比，它仍顯示出溫和的情緒改善。
加密貨幣監管和疲軟的經濟數據顯然對投資者情緒構成壓力，衍生品數據顯示專業比特幣交易員避免槓桿多頭頭寸，而且他們不願承擔下行風險。
目前，很明顯空頭對將32,000 美元設置為阻力位感到滿意，並且可能會繼續重複跌至28,200 美元的水平。
此處表達的觀點和意見僅代表 作者 並不一定反映Cointelegraph 的觀點。每一項投資和交易行動都涉及風險。在做出決定時，您應該進行自己的研究。